1. Индивидуальное отношение к риску

риска. Отношение к риску

1. Индивидуальное отношение к риску

Риск – угроза, возможная опасность потерь или ущерба, вытекающая из специфики тех или иных явлений природы и видов деятельности человеческого общества.

Слово «риск» имеет испанские и португальские корни – в переводе с этих языков оно буквально означает «скала». Так мореплаватели обозначали опасность, грозящую их кораблям. В целом риск является исторической и экономической категорией.

Риск как историческая категория представляет собой осознанную человеком возможную опасность. Она свидетельствует о том, что риск исторически связан со всем ходом общественного развития.

В этом контексте риск возник на низшей ступени цивилизации с появлением у человека чувства страха перед смертью.

По мере развития цивилизации появляются товарно-денежные отношения и риск становится экономической категорией.

Риск как экономическая категория представляет собой событие, которое может произойти или не произойти. В случае совершения такого события возможны три экономических результата:

· отрицательный (проигрыш, ущерб, убыток);

· нулевой;

· положительный (выигрыш, выгода, прибыль).

Риск, как правило, связан с конкретной рисковой ситуацией. Поэтому он возникает тогда, когда решение вырабатывается в условиях неопределенности, выбор делается из нескольких трудно сопоставимых вариантов.

Риск – неотъемлемый элемент экономической деятельности. По мере ее развития степень риска в экономике имеет тенденцию к увеличению. Поэтому необходимо не просто избегать, а прогнозировать, оценивать риск, чтобы не переходить его допустимые пределы.

В оценке степени риска велика роль интуиции, которая основывается на прошлом знании. Интуиция и расчеты дополняют друг друга.

Риск – это оцененная любым способом вероятность. Вероятность – это возможность получения определенного результата. Количественная величина вероятности (значение от 0 до 1) определяет степень риска.

Следует различать объективную и субъективную вероятность.

Объективная вероятность – это вероятность, базирующаяся на расчете частоты, с которой происходит данный процесс или явление.

Субъективная вероятность – это вероятность, основанная на предположении о возможности получения данного результата.

Ожидаемое значение – это средневзвешенное значение всех возможных результатов:

E (x) = p1·x1 + p2·x2 + … + pn·xn,

где xi – возможные результат, pi – вероятность соответствующего результата.

Предположим, проезд в автобусе стоит 5 рублей, штраф за безбилетный проезд – 25 рублей. Если вероятность проверки билета 1/10, то ожидаемое значение результата от безбилетного проезда составит:

E (x) = 0,9 · 5 – 0,1 · 25 = + 2 руб.

Таким образом, ездить «зайцем» с экономической точки зрения целесообразно, так как выгода, скорее всего, превысит убытки.

Существует несколько способов (приемов) для численного определения величины риска, в частности:

· статистический способ (изучается статистика результатов в аналогичных видах деятельности, частота появления определенных уровней потерь),

· экспертный способ – метод экспертных оценок (обработка мнений опытных предпринимателей или специалистов),

· расчетно-аналитический способ – построение кривой распределения вероятностей потерь и оценка рисков.

На сегодняшний день прикладная теория рисков наиболее разработана применительно к страховому и игровому бизнесу.

Каждый рациональный субъект (имеются в виду и организации – юридические лица, и отдельные люди – физические лица) устанавливает для себя допустимый уровень потерь в зависимости от того, как он относится к риску.

Противником риска считается человек, который при данном ожидаемом доходе предпочтет определенный, гарантированный результат ряду неопределенных, рисковых результатов. Нерасположенность к риску является типичной чертой большинства людей. Риск для них – серьезное испытание, пойти на которое они готовы лишь в том случае, если им предложат определенную компенсацию.

Нейтральным к риску считается человек, который при данном ожидаемом доходе безразличен к выбору между гарантированным и рисковым результатами. Для человека, нейтрального к риску, важна средняя прибыль.

Склонным к риску считается человек, который при данном ожидаемом доходе предпочтет связанный с риском результат гарантированному результату. Любители риска получают удовольствие от азартной игры (от самого процесса). К ним относятся люди, которые готовы отказаться от стабильного дохода ради удовольствия испытать судьбу. Впрочем, они часто переоценивают вероятность выигрыша.

На практике показатели ожидаемого дохода и риска (разброса возможных исходов) позволяют лишь очертить возможные ориентиры при принятии экономических решений.

Однако окончательно принятие решения зависит от сопоставления полезности различных исходов и выборе из них такого, который приносит наибольшую ожидаемую полезность.

Уровень полезности или благосостояния в условиях неопределенности зависит от того, как лицо, принимающее решение, расценивает риск (т. е. от его отношения к нему).

Таким образом, одна из серьезных проблем при анализе рисков состоит в оценке их параметров. Особенно сложной она становится в случае, когда нет соответствующих сведений (данных).

В условиях, когда нет ни объективных, ни субъективных оценок вероятностей исходов, возможны два критерия выбора (принятия экономического решения).

Первый критерий предполагает выбор такой стратегии поведения, которая даже при худшем варианте даст результат, который будет наилучшим из всех неблагоприятных исходов, – такое поведение носит название стратегии максимина. Второй способ означает выбор варианта, который способен дать при наилучшем стечении обстоятельств максимальный результат. Различие этих двух подходов можно понять на следующем примере.

Предположим, инвестор рассматривает два проекта с прочими равными условиями (параметрами):

Альтернативные варианты Доход в случае успеха Доход в случае неудачи
Проект 1 2 100
Проект 2 1 510 1 100

Пусть неизвестны вероятности обоих исходов. Какой из двух проектов следует предпочесть? Если нашего инвестора привлекает перспектива получения максимально возможного дохода, он выберет первый проект. Но при этом он рискует получить низкий доход в случае неудачи.

Если же выбран второй проект, то можно сказать, что инвестор консервативен, отличается осторожностью и неприятием риска: он готов отказаться от большого потенциального дохода, лишь бы подстраховать себя на случай неудачи.

Наконец, инвестор, которого одновременно не прельщает высокий доход и не пугает возможность низкой прибыли, расценивал бы при отсутствии прочей информации оба проекта как равноценные.

Впервые на возможность соизмерения риска и дохода указал Бернулли, сформулировавший следующую задачу. Предположим, имеется лотерея, в которой билет стоит 10 000, а выигрыш с вероятностью 1/2 равен 20 000.

Ясно, что ожидаемый результат (согласно приведенной выше формуле) равен 0. Однако можно ожидать, что склонные к риску люди согласятся на такие условия.

Одновременно, увеличивая постепенно размер выигрыша или его вероятность, можно привлечь новых и новых игроков.

Таким образом, мы можем получить точную денежную оценку отрицательного отношения к риску. Существенно, что при разной цене билета (и разной величине выигрыша) мы будем иметь и разную оценку риска. Интуитивно это понятно: страх потерять состояние гораздо больше опасения лишиться небольшой суммы.

На основе подобного эксперимента можно построить функцию полезности, позволяющую понять, как осуществляется выбор (принимается решение).

Такая функция носит название функции Ноймана – Моргенштерна (по именам экономистов-математиков, впервые обосновавших ее свойства и применивших ее к анализу поведения экономических агентов в условиях неопределенности).

Функция Ноймана – Моргенштерна может принимать различный вид, но чаще используются две ее модификации:

U = a + I,

U = a + a × I + b × I 2.

Обе приведенные модификации подходят для субъекта, не принимающего риск.

Простая модель, представленная здесь, имеет непосредственное приложение в теории финансовых отношений. Оказывается, риск может быть объектом сделок.

В самом деле, если состояние неопределенности уменьшает благосостояние не расположенных к риску субъектов, они готовы заплатить тем экономическим агентам, которые возьмут этот риск на себя.

Максимальный размер этой платы равен величине премии за риск. В этом заключается основа страхового контракта.

Таким образом, отношение к риску учитывают различные компании. Если жулики, аферисты и авантюристы наживаются на тех, кто предпочитает риск, то страховые компании работают прежде всего с людьми, не расположенными к риску.

Не нашли то, что искали? Воспользуйтесь поиском:

Источник: https://studopedia.ru/5_102386_soderzhanie-riska-otnoshenie-k-risku.html

Индивидуальное отношение к риску и методы снижения риска

1. Индивидуальное отношение к риску

28

План

ВВЕДЕНИЕ

Глава 1.ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ РИСКАМИ

1.1.Общие понятие управления рисками

1.2.Индивидуальное отношение к риску

Глава 2.ПРОЦЕСС УПРАВЛЕНИЯ РИСКАМИ

2.1.Классификация решений управления рисками

2.2.Методы снижения риска

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

ВВЕДЕНИЕ

Одним из фундаментальных свойств природы является ее индетерминизм (или неполная определенность). Из-за него в нашей жизни всегда присутствуют такие интуитивно понятные явления как «неопределенность» и «риск».

Мы сталкиваемся с ними ежедневно, иногда даже не отдавая себе отчета в этом, и порой просто исключаем из рассмотрения то, что за ними стоит. Однако во многих ситуациях подобное пренебрежение может привести к нежелательным результатам.

Чтобы избежать этого, необходимо хорошо понимать, что такое риск и как можно им управлять. Особое значение управление рисками приобретает в социально-экономических системах.

В данном случае под социально-экономическими системами мы будем подразумевать целостную совокупность взаимосвязанных и взаимодействующих социальных и экономических институтов (субъектов) и отношений по поводу распределения и потребления материальных и нематериальных ресурсов, производства, распределения, обмена и потребления товаров и услуг.

Несмотря на то, что в Российской Федерации вопросами риска занимаются такие организации, как Информационно-аналитический центр управления инвестициями и коммерческими рисками при Торгово-промышленной палате РФ и Центр рисковых инвестиций Института экономики и организации предпринимательства Российской Академии естественных наук, вопросы управления рисками именно в инновационном менеджменте практически нигде не рассматриваются. Исследования, в которых поднимается данный вопрос, концентрируют свое внимание, как правило, только на предварительном отборе проектов и формировании портфелей, что не позволяет в полной мере применять их методы при реализации инновационных проектов и требуют дальнейшего развития.

Таким образом, актуальность выбранной темы обуславливается следующим.

Для современных экономических систем характерным является повышение неопределенности их поведения в силу усложнения и ускорения протекающих в них процессов и увеличения масштабов последствий принимаемых решений.

Объект исследования – Индивидуальное отношение к риску и методы снижения риска.

Цель исследования:

      Общие понятие управления рисками

      Индивидуальное отношение к риску

      Классификация решений управления рисками

      Методы снижения риска.

Глава 1.ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ РИСКАМИ

1.1.Общие понятие управления рисками

Основная задача всех систем управления рисками в любой области заключается в наиболее эффективном использовании достижений науки и имеющихся ограниченных средств, чтобы сделать результаты деятельности максимально предсказуемыми (то есть сократить насколько возможно неопределенность в отношении данных результатов)[1].

Анализируя структуру риска можно обозначить основные способы его изменения (т.е. управления) за счет воздействия на отдельные элементы риска. Устранение хотя бы одного основного элемента влечет исчезновение риска. Уменьшая вероятность перехода между элементами или тяжесть последствий можно риск уменьшить.

Многообразие рисков и способов управления требует систематизации, что и пытаются сделать в рамках управления рисками. В социально-экономических системах подсистема, отвечающая за управление рисками, с середины ХХ века традиционно называется «риск-менеджмент».

Первоначально использовавшийся только в рамках предпринимательской деятельности, этот термин и стоящие за ним принципы управления теперь применяются и в социальной сфере, и в технике, и при работе на финансовых рынках.

Существует нормативное определение, приведенное в ГОСТ Р 51897-2002:

Менеджмент риска — скоординированные действия по руководству и управлению организацией в отношении риска.

Однако для нашей работы представляется целесообразным использовать более развернутое определение, подчеркивающее основные особенности риск-менеджмента:

Риск-менеджмент — система принятия и выполнения управленческих решений, направленных на уменьшение влияния последствий реализации рисков на деятельность организации.

Во-первых, риск-менеджмент это система, которая объединяет лиц, принимающих решения, и исполнителей, и устанавливает порядок их взаимодействия (связи).

Во-вторых, это действительно менеджмент, то есть деятельность, в процессе которой принимаются и исполняются управленческие решения.

В-третьих, целью системы управления рисками является уменьшение влияния непредвиденных событий на деятельность организации.

То есть риск-менеджмент не является самоцелью, а носит вспомогательный характер по отношению к основной деятельности организации (деятельности, для осуществления которой данная организации и была создана).

Он лишь одно из средств, помогающих организации достичь поставленных целей[2].

Следует подчеркнуть еще один важный момент в данном определении. Риск-менеджмент направлен на уменьшение влияния последствий, а не обязательно самих последствий.

Безусловно, лучшим способом подобной минимизации является исключение или максимальное сокращение вероятности и (или) последствий риска (чем меньше последствия — тем меньше влияние).

Но риск-менеджмент может допускать возможность наступление неблагоприятных последствий рисков, если они по произведенным оценкам не окажут неприемлемого влияния на деятельность организации. Главное, чтобы данное решение было обосновано и осознанно принято руководством организации[3].

В общем случае платой за риск называется такая денежная сумма, которую готов заплатить во избежание риска не расположенный к риску экономический агент.

       Разница между ожидаемым рисковым и гарантированным доходами при одном и том же уровне полезности составляет вознаграждение за риск.

       В работе, связанной с риском, ожидаемая полезность и ожидаемый доход рассчитываются как взвешенная по вероятностям сумма полезностей или доходов возможных исходов.

Когда перед руководящими работниками (лицами, принимающими решения) имеется несколько альтернативных стратегий (некоторые из них связаны с риском, а некоторые безопасны), на каких они остановят свой выбор? В ходе одного из исследований 464 руководящих работников из сферы бизнеса (данные по США) попросили ответить на вопросы, связанные с риском, с которыми мог бы столкнуться вице-президент некой компании. Предполагалось четыре ситуации с риском, каждая из которых имела заданную вероятность благоприятного и неблагоприятного результатов. Результаты и вероятность были выбраны так, чтобы каждая ситуация имела одинаковое ожидаемое значение. Расположенные в порядке возрастания размеров риска (измеренного разницей между благоприятным и неблагоприятным результатами) ситуации заключались в следующем:

      судебный процесс в связи с нарушением патентного права;

      угроза, связанная с переходом потребителя к покупке продукции конкурента;

      профсоюзные споры;

      совместное предприятие с конкурентом.

       Руководителей попросили ответить на ряд вопросов, чтобы узнать, насколько они готовы пойти на риск и избежать его. В ряде случаев руководители предпочитали отложить выбор, собрать информацию, договориться или передать дело на усмотрение других людей с тем, чтобы избежать риска или смягчить риск, который они возьмут на себя позднее.

       В ходе исследования обнаружилось, что руководители существенно различаются по своему отношению к риску.

Примерно 20% из отвечающих указали, что они безразличны к риску, 40% проявили склонность к более рискованным альтернативам, а 20% четко сформулировали свою нерасположенность к риску (20% на вопросы не ответили).

Более важным является то, что руководящие работники (включая тех, кто выбрал рискованные варианты) потратили немало усилий, чтобы снизить или свести риск на нет, главным образом откладывая принятие решения или собирая информацию.

       В целом риск может возникнуть, когда ожидаемая прибыль оказывается как положительной (например, шанс на большее вознаграждение), так и отрицательной (например, возможность значительных убытков). Исследование показало, что руководители различны в своем отношении к риску в зависимости от того, связан ли риск с прибылью или убытками.

Все руководящие работники, которым нравились рискованные ситуации, шли на риск, когда вопрос был связан с потерями (вероятно они горели желанием вести борьбу с крупными потерями в надежде получить прибыль).

Однако, когда риск был связан с приобретениями, те же самые руководители становились более консервативными, склоняясь к менее рискованным альтернативам.

       Однако на практике руководители предприятий, даже при упомянутых выше обстоятельствах, все же идут на определенный риск, и это означает, что каждый руководитель, кто хочет вести разумную хозяйственную деятельность, должен учитывать риск.

       Поведение подавляющего большинства предприятий (независимо от формы собственности) при принятии хозяйственных решений можно подразделить на два характерных вида: активная деятельность с принятием риска на себя и пассивная деятельность с элементами риска.

Более характерно последнее — идут на риск не в надежде получить большую прибыль, а чтобы избежать потерь. И в большинстве случаев идут на риск, связанный с решениями, принятыми под нажимом обстоятельств жизни, без достаточной предварительной проработки.

Отсюда следует, что большинство предприятий выбирают риск только в затруднительных положениях, когда к этому принуждают изменения рыночной конъюнктуры, конкуренция на внешнем рынке, утрата экспортных возможностей и т.д.

Их руководители исходят из принципа, что риск более обоснован в тех случаях, когда он обещает выгоду, чем в тех, когда возможны неблагоприятные результаты. Этот принцип верен, но он становится препятствием, когда проводится реальное сопоставление возможных исходов, когда нужно провести грань между разумным и неразумным риском.

Какой размер риска считать разумным, а какой нет зависит не только от объективных условий хозяйствования, но и от субъективного восприятия лица, принимающего решения. Большинство руководителей считают, что лучше мало выиграть при удачном исходе, но зато и немного проиграть при неблагоприятном исходе.

       Риск присутствует во всех областях хозяйственной деятельности, независимо от того, учитывают его или игнорируют. Рассудительность в экономике, как и в любой другой области, усматривает выгоду в том, чтобы не сбрасывать со счетов риск, а надлежащим образом его учитывать.

1.2.Индивидуальное отношение к риску

Существует несомненная связь между хозяйственным риском конкретных предприятий и личностными характеристиками лиц из числа руководства и специалистов предприятия, принимающих решения.

Кроме того, успех в деятельности конкретного предприятия, представляющего на рынок определенные товары или услуги, в значительной степени зависит от правильности учета психологических особенностей потребителей, их отношения к риску — рисковать, или всячески страховать себя от возможных финансовых потерь, например, при покупке новых неизвестных товаров или услуг. Поэтому целесообразно рассмотреть различия в отношении людей к риску, хотя бы в финансовом отношении.

       Для описания различного отношения людей к риску экономисты выделяют три типа людей: те, кто не расположен к риску (люди, отвергающие риск, или противники риска), люди, нейтрально относящиеся к риску (просто нейтральные) и любители риска[4].

       Приведем примеры определения этих трех типов людей.

       Предположим, что мы бросаем монету, где шансы, что выпадает орел или решка, как известно, одинаковы. Предположим, что орел выигрывает 1 гривну, а решка одну гривну проигрывает. Кто будет играть?

       Нейтральный думает только о средней прибыли. Поскольку она равна нулю (отклонения взаимно погашаются), ему такая игра неинтересна, и он в нее не играет. Даже если бы выигрыш составлял не гривну, а, например, 1000 гривен, нейтральный все равно остался бы равнодушен, поскольку средний доход неизменно равен нулю.

       Нейтральным к риску считается человек, который при данном ожидаемом доходе безразличен к выбору между гарантированным и рисковым результатами. Нейтральность к риску может быть интерпретирована как луч, выходящий из начала координат. Равномерное увеличение дохода вызывает и линейный рост общей полезности.

       Любитель риска, напротив, станет играть, а риск он любит. Его энтузиазм был бы еще больше при ставке в 1000 гривен, поскольку риск возрастает.

Он станет играть даже если орел выигрывает 1000 гривен, а решка проигрывает немного больше тысячи (т.е. даже если средняя выплата будет отрицательной), именно потому что исход связан с неопределенностью.

Любитель риска готов отказаться от среднего дохода ради удовольствия испытать судьбу.

       Склонным к риску считается человек, который при данном ожидаемом доходе предпочтет связанный с риском результат гарантированному результату. Любители риска получают удовольствие от азартной игры.

К ним относятся люди, которые готовы отказаться от стабильного дохода ради удовольствия испытать судьбу. Обычно они переоценивают вероятность выигрыша.

Так как ставки возрастают с ростом дохода, то графически предрасположенность к риску может быть интерпретирована как парабола, резко поднимающаяся вверх.

Источник: https://www.myunivercity.ru/%D0%AD%D0%BA%D0%BE%D0%BD%D0%BE%D0%BC%D0%B8%D0%BA%D0%B0/%D0%98%D0%BD%D0%B4%D0%B8%D0%B2%D0%B8%D0%B4%D1%83%D0%B0%D0%BB%D1%8C%D0%BD%D0%BE%D0%B5_%D0%BE%D1%82%D0%BD%D0%BE%D1%88%D0%B5%D0%BD%D0%B8%D0%B5_%D0%BA_%D1%80%D0%B8%D1%81%D0%BA%D1%83_%D0%B8_%D0%BC%D0%B5%D1%82%D0%BE%D0%B4%D1%8B/44924_1265204_%D1%81%D1%82%D1%80%D0%B0%D0%BD%D0%B8%D1%86%D0%B01.html

Refpoeconom
Добавить комментарий